KAP: ISP NSTF [ ] IS PORTFOY EMLAK SEKTORU HISSE SENEDI FONU (HISSE SENEDI YOGUN FON) FON SUREKLI BILGILENDIRME FO

ORJINAL LINK: HTTPS://WWW.KAP.ORG.TR/Bildirim/1617996 FON SUREKLI BILGILENDIRME FORMU



FONA ILISKIN BILGILER







FON PORTFOYUNE ILISKIN BILGILER







GUNCEL FON BILGILERINE ERISILEBILECEK INTERNET ADRESI FON PORTFOYUNE DAHIL EDILECEK TUREV ARAC ISLEMLERI ILE ILGILI GENEL ILKELER



WWW.ISPORTFOY.COM.TR PORTFOYE BORSA DISINDAN TURK LIRASI VE YABANCI PARA CINSINDEN TUREV ARACLAR, VADELI ISLEM VE OPSIYON SOZLESMELERI, SWAP SOZLESMESI, REPO VE TERS REPO SOZLESMESI, SAKLI TUREV ARACLAR, VARANT, SERTIFIKA, ILERI VALORLU TAHVIL/BONO ISLEMLERI KISA VE UZUN POZISYON ALINARAK DAHIL EDILEBILIR. BORSA DISI SOZLESMELER FONUN YATIRIM STRATEJISINE UYGUN OLARAK FON PORTFOYUNE DAHIL EDILIR. SOZLESMELERIN KARSI TARAFLARININ YATIRIM YAPILABILIR DERECELENDIRME NOTUNA SAHIP OLMASI, HERHANGI BIR ILISKIDEN ETKILENMEYECEK SEKILDE OBJEKTIF KOSULLARDA YAPILMASI, ADIL BIR FIYAT ICERMESI VE FONUN FIYAT ACIKLAMA DONEMLERINDE GERCEGE UYGUN DEGERI UZERINDEN NAKDE DONUSTURULEBILIR OLMASI ZORUNLUDUR. BORSA DISI REPO-TERS REPO SOZLESMELERININ VADESI 90 GUNU ASMAYACAKTIR.



BORSA DISI SOZLESMELER FONUN YATIRIM STRATEJISINE UYGUN OLARAK FON PORTFOYUNE DAHIL EDILIR. SOZLESMELERIN KARSI TARAFLARININ YATIRIM YAPILABILIR DERECELENDIRME NOTUNA SAHIP OLMASI, HERHANGI BIR ILISKIDEN ETKILENMEYECEK SEKILDE OBJEKTIF KOSULLARDA YAPILMASI VE ADIL BIR FIYAT ICERMESI VE FONUN FIYAT ACIKLAMA DONEMLERINDE GERCEGE UYGUN DEGERI UZERINDEN NAKDE DONUSTURULEBILIR OLMASI ZORUNLUDUR. AYRICA, BORSA DISI TUREV ARAC SOZLESMELERININ KARSI TARAFININ DENETIME VE GOZETIME TABI FINANSAL BIR KURUM (BANKA, ARACI KURUM VB.) OLMASI VE FONUN FIYAT ACIKLAMA DONEMLERINDE `GUVENILIR` VE `DOGRULANABILIR` BIR YONTEM ILE DEGERLENMESI ZORUNLUDUR. BORSA DISI SOZLESMELERIN ADIL BIR FIYAT ICERMESI VE FONUN FIYAT ACIKLAMA DONEMLERINDE `GUVENILIR` VE `DOGRULANABILIR` BIR YONTEM ILE DEGERLENMESI ICIN REHBER``IN 5.2. MADDESI DIKKATE ALINARAK BELIRLENEN ILKELERE FONUN KAP SAYFASINDA YAYIMLANAN `DEGERLEME ESASLARI`NDAN ULASILABILIR.



FONUN YATIRIM STRATEJISI VE RISK DEGERI







YATIRIM STRATEJISI RISK DEGERI



KURUCU, FONUN KATILMA PAYI SAHIPLERININ HAKLARINI KORUYACAK SEKILDE TEMSILI, YONETIMI, YONETIMININ DENETLENMESI ILE FAALIYETLERININ ICTUZUK VE IZAHNAME HUKUMLERINE UYGUN OLARAK YURUTULMESINDEN SORUMLUDUR. KURUCU FONA AIT VARLIKLAR UZERINDE KENDI ADINA VE FON HESABINA MEVZUAT VE ICTUZUGE UYGUN OLARAK TASARRUFTA BULUNMAYA VE BUNDAN DOGAN HAKLARI KULLANMAYA YETKILIDIR. FONUN FAALIYETLERININ YURUTULMESI ESNASINDA PORTFOY YONETICILIGI HIZMETI DE DAHIL OLMAK UZERE DISARIDAN HIZMET ALINMASI, KURUCUNUN SORUMLULUGUNU ORTADAN KALDIRMAZ. FON PORTFOYU, KOLEKTIF PORTFOY YONETICILIGINE ILISKIN PYS TEBLIGI``NDE BELIRTILEN ILKELER VE FON PORTFOYUNE DAHIL EDILEBILECEK VARLIK VE HAKLARA ILISKIN TEBLIG``DE YER ALAN SINIRLAMALAR CERCEVESINDE YONETILIR. 6



EMLAK SEKTORU: BIST GAYRIMENKUL YATIRIM ORTAKLIKLARI ENDEKSI (XGMYO)``NDE YER ALAN ORTAKLIK PAYLARINI VE UNVANINDA `GAYRIMENKUL` IBARESI BULUNAN YERLI IHRACCILARIN BIST``TE ISLEM GOREN ORTAKLIK PAYLARINI IFADE ETMEKTEDIR.FON``UN ANA YATIRIM STRATEJISI UYARINCA; FON TOPLAM DEGERININ EN AZ %80``I, DEVAMLI OLARAK YUKARIDA TANIMLANAN EMLAK SEKTORU``NDE FAALIYET GOSTEREN SIRKETLERIN YERLI ORTAKLIK PAYLARI ILE BU PAYLARI III-52.2 SAYILI BORSA YATIRIM FONLARINA ILISKIN ESASLAR TEBLIGI (BYF TEBLIGI)``NIN 5``INCI MADDESININ DORDUNCU FIKRASININ (A) BENDI KAPSAMINDA TAKIP ETMEK UZERE KURULAN BORSA YATIRIM FONLARININ KATILMA PAYLARINA YATIRIM YAPACAKTIR. XGMYO ENDEKSI``NDE YER ALAN ORTAKLIK PAYLARININ FON PORTFOYUNE ALINMASINDA ENDEKS OLUSTURULURKEN KULLANILAN AGIRLIKLARLA FON BAGLI OLMAYACAKTIR. ENDEKS DEGERLERI ILE FON KATILMA PAYI FIYATI ARASINDAKI KORELASYON DIKKATE ALINMAYACAKTIR.



FON``UN HISSE SENEDI YOGUN FON OLMASI NEDENIYLE FON TOPLAM DEGERININ EN AZ %80``I DEVAMLI OLARAK MENKUL KIYMET YATIRIM ORTAKLIKLARI PAYLARI HARIC OLMAK UZERE BIST``TE ISLEM GOREN IHRACCI PAYLARI, IHRACCI PAYLARINA VE IHRACCI PAYI ENDEKSLERINE DAYALI OLARAK YAPILAN VADELI ISLEM SOZLESMELERININ NAKIT TEMINATLARI, IHRACCI PAYLARINA VE PAY ENDEKSLERINE DAYALI OPSIYON SOZLESMELERININ PRIMLERI, BORSADA ISLEM GOREN IHRACCI PAYLARINA VE PAY ENDEKSLERINE DAYALI ARACI KURULUS VARANTLARI ILE EN AZ %80``I DEVAMLI OLARAK MENKUL KIYMET YATIRIM ORTAKLIKLARI PAYLARI HARIC OLMAK UZERE IHRACCI PAYLARINDAN OLUSAN ENDEKSLERI III-52.2 SAYILI BORSA YATIRIM FONLARINA ILISKIN ESASLAR TEBLIGI``NIN 5``INCI MADDESININ DORDUNCU FIKRASININ (A) BENDI KAPSAMINDA TAKIP ETMEK UZERE KURULAN BORSA YATIRIM FONU KATILMA PAYLARINA YATIRILIR. YABANCI YATIRIM ARACLARI FON PORTFOYUNE DAHIL EDILEBILIR. ANCAK, FON PORTFOYUNE FON TOPLAM DEGERININ EN FAZLA %20``SI ORANINDA YABANCI PARA VE SERMAYE PIYASASI ARACLARI DAHIL EDILEBILIR. FON PORTFOYUNE DAHIL EDILEN YERLI VE YABANCI IHRACCILARIN DOVIZ CINSINDEN IHRAC EDILMIS PARA VE SERMAYE PIYASASI ARACLARI FON TOPLAM DEGERININ DEVAMLI OLARAK %20``SI VE FAZLASI OLAMAZ.



YATIRIM STRATEJISI KAPSAMINDA, FON TOPLAM DEGERI ESAS ALINARAK, FON PORTFOYUNDE YER ALABILECEK VARLIK VE ISLEMLER ICIN BELIRLENMIS ASGARI VE AZAMI SINIRLAMALAR IZAHNAMEDE YER ALMAKTADIR. FON PORTFOYLERINDE YER ALAN REPO ISLEMINE KONU OLABILECEK VARLIKLARIN RAYIC DEGERININ %10``UNA KADAR BORSADA VEYA BORSA DISINDA REPO YAPILABILIR. BORSA DISINDA TARAF OLUNAN TERS REPO SOZLESMELERINE, FON TOPLAM DEGERININ EN FAZLA %10``UNA KADAR YATIRIM YAPILABILIR.FON, KURULUN ILGILI DUZENLEMELERI CERCEVESINDE YAPILACAK BIR SOZLESME ILE HERHANGI BIR ANDA PORTFOYLERINDEKI SERMAYE PIYASASI ARACLARININ PIYASA DEGERININ EN FAZLA %50``SI TUTARINDAKI SERMAYE PIYASASI ARACLARINI ODUNC VEREBILIR. FON PORTFOYUNDEN ODUNC VERME ISLEMI, ODUNC VERILEN SERMAYE PIYASASI ARACLARININ EN AZ %100``U KARSILIGINDA KURULUN ILGILI DUZENLEMELERINDE OZKAYNAK OLARAK KABUL EDILEN VARLIKLARIN FON ADINA TAKASBANK``TA BLOKE EDILMESI SARTIYLA YAPILABILIR. OZKAYNAGIN DEGERLEMESINE VE TAMAMLANMAMASINA ILISKIN ESASLARDA KURULUN ILGILI DUZENLEMELERINE UYULUR. BORSA DISI REPO/TERS REPO ISLEMLERININ YAPILMASI HALINDE EN GEC ISLEM TARIHINI TAKIP EDEN IS GUNU ICINDE ISLEMIN TUTARI, FAIZI, TARIHI VE KARSI TARAF ILE GERI ODENECEGI TARIH KAP``TA ACIKLANIR VE KURULA BILDIRILIR. YAPILANDIRILMIS YATIRIM ARACI SECIMINDE TURKIYE``DE IHRAC EDILMIS OLMASI VE BORSADA ISLEM GORME SARTLARI ARANMAKTADIR.



PORTFOYE RISKTEN KORUNMA VE/VEYA YATIRIM AMACIYLA FONUN TURUNE VE YATIRIM STRATEJISINE UYGUN OLACAK SEKILDE, YURT ICI VE/VEYA YURT DISI BORSALARDAN DOVIZ, FAIZ, ORTAKLIK PAYI, ORTAKLIK PAY ENDEKSI, FINANSAL ENDEKSLER, OZEL SEKTOR VE KAMU BORCLANMA ARACLARI, ALTIN VE DIGER KIYMETLI MADENLER UZERINDEN DUZENLENMIS VADELI ISLEM VE OPSIYON SOZLESMELERI, VARANT VE SERTIFIKALAR ILE ILERI VALORLU BORCLANMA ARACLARI VE ALTIN ISLEMLERI DAHIL EDILEBILIR. KALDIRAC YARATAN ISLEMLERIN POZISYONLARININ HESAPLANMASINDA, REHBER``IN `FON TURLERINE ILISKIN KONTROL` BASLIGINDA YER ALAN SINIRLAMALARA UYULUR. FON PORTFOYUNE RISKTEN KORUNMA AMACIYLA BORSA DISINDAN FAIZE DAYALI SWAP SOZLESMELERI, ALIM YONUNDE DAYANAGI FAIZ SWAP``I OLAN OPSIYON (SWAPTION) SOZLESMELERI VE DIGER SWAP SOZLESMELERI DE DAHIL EDILEBILIR.



FON TOPLAM DEGERININ %10``UNU GECMEMEK UZERE, FON HESABINA KREDI ALINABILIR. BU TAKDIRDE KREDININ TUTARI, FAIZI, ALINDIGI TARIH VE KREDI ALINAN KURULUS ILE GERI ODENECEGI TARIH KAP``TA ACIKLANIR VE KURULA BILDIRILIR.



FON PORTFOYUNE DERECELENDIRMEYE TABI TUTULMUS YURTDISINDA IHRAC EDILEN BORCLANMA ARACLARI VE KIRA SERTIFIKALARI ILE IZAHNAMENIN 2.2. NUMARALI YATIRIM STRATEJISI BOLUMUNDE YER VERILEN SEKTORLERDE FAALIYET GOSTEREN VE MERKEZLERI ASAGIDAKI ULKELERDE BULUNAN SIRKETLERIN HISSE SENETLERI VEYA DEPO SERTIFIKALARI DAHIL EDILEBILECEKTIR. YATIRIM YAPILACAK URUNUN IHRACCISI HAKKINDA, DEGERLEMEYE ESAS OLACAK FIYAT HAREKETLERI KONUSUNDA GEREKLI BILGILERI, YABANCI SERMAYE PIYASASI ARACLARININ TABI OLDUGU ULKE MEVZUATINA GORE BORSADA SATISINA VE BEDELLERININ TRANSFERINE ILISKIN KISITLAMALARIN BULUNUP BULUNMADIGINI ARASTIRMAK YONETICI``NIN SORUMLULUGUNDADIR. FON PORTFOYUNE MERKEZI ASAGIDAKI ULKELERDE BULUNAN SIRKETLERIN YABANCI YATIRIM ARACLARI DÂHIL EDILEBILIR: OECD ULKELERI (ABD, AVUSTURYA, KANADA, FRANSA, HOLLANDA, LUKSEMBURG, ALMANYA, ITALYA, INGILTERE, BELCIKA, DANIMARKA, IRLANDA, YUNANISTAN, ISVICRE, ISVEC, ISPANYA, IZLANDA, NORVEC, PORTEKIZ), G20 ULKELERI (ALMANYA, AMERIKA BIRLESIK DEVLETLERI, ARJANTIN, AVUSTRALYA, BREZILYA, CIN, ENDONEZYA, FRANSA, GUNEY AFRIKA, GUNEY KORE, HINDISTAN, INGILTERE, ITALYA, JAPONYA, KANADA, MEKSIKA, RUSYA, SUUDI ARABISTAN), ISRAIL, GELISEN ULKELER (BREZILYA, SILI, KOLOMBIYA, MEKSIKA, PERU, CEKYA, MISIR, YUNANISTAN, MACARISTAN, POLONYA, KATAR, RUSYA, GUNEY AFRIKA, BIRLESIK ARAP EMIRLIKLERI, CIN (HONG KONG DÂHIL), HINDISTAN, ENDONEZYA, GUNEY KORE, MALEZYA, PAKISTAN, FILIPINLER, TAYVAN VE TAYLAND) GRUPLARINDA YER ALAN ULKELER ILE SINGAPUR VE YENI ZELANDA. YURT DISINDA IHRAC EDILEN BORCLANMA ARACLARININ VE KIRA SERTIFIKALARININ, TABI OLDUGU OTORITE TARAFINDAN YETKILENDIRILMIS BIR SAKLAYICI KURULUS NEZDINDE SAKLANMASI, FIYATININ VERI DAGITIM KANALLARI VASITASIYLA ILAN EDILMESI VE FONUN FIYAT ACIKLAMA DONEMLERINDE FINANSAL RAPORLAMA TEBLIGI DUZENLEMELERI CERCEVESINDE GERCEGE UYGUN DEGERI UZERINDEN NAKDE DONUSTURULEBILECEK NITELIKTE LIKIDITASYONA SAHIP OLMASI SARTLARIYLA, YURT DISINDA BORSA DISINDAN FON PORTFOYUNE DAHIL EDILMESI MUMKUNDUR. FON PORTFOYUNE SADECE DERECELENDIRMEYE TABI TUTULMUS YURTDISINDA IHRAC EDILEN BORCLANMA ARACLARI VE KIRA SERTIFIKALARI DAHIL EDILEBILIR. FON ANCAK T.C. MERKEZ BANKASI TARAFINDAN ALIM SATIMI YAPILAN PARA BIRIMLERI UZERINDEN IHRAC EDILMIS YABANCI SERMAYE PIYASASI ARACLARINA YATIRIM YAPABILIR.



FON PORTFOYUNE YAPILANDIRILMIS YATIRIM ARACI DÂHIL EDILEBILIR. FONA DAHIL EDILEN BU ARACLAR; FONUN YATIRIM STRATEJISI VE RISK YAPISINA UYGUN OLACAK, BORSADA ISLEM GORECEK, TABI OLDUGU OTORITE TARAFINDAN YETKILENDIRILMIS BIR SAKLAYICI KURULUS NEZDINDE SAKLANACAK VE IHRACIN YA DA IHRACCININ TEBLIG``IN 32. MADDESINDE BELIRTILEN DERECELENDIRME NOTU YONETICI NEZDINDE BULUNDURULACAKTIR. DERECELENDIRME NOTUNU ICEREN BELGELER YONETICI NEZDINDE BULUNDURULUR. YAPILANDIRILMIS YATIRIM ARACLARI TABI OLDUGU OTORITE TARAFINDAN YETKILENDIRILMIS BIR SAKLAYICI KURULUS NEZDINDE SAKLANIR. ARAC TURKIYE``DE IHRAC EDILMIS ISE BORSADA ISLEM GORMESI GEREKMEMEKTE, ANCAK IHRAC BELGESININ KURULCA ONAYLANMIS OLMASI, FIYATININ VERI DAGITIM KANALLARINCA ILAN EDILMESI, NITELIGI ITIBARIYLE BORCLANMA ARACI OLDUGU KABUL EDILEN SERMAYE PIYASASI ARACLARININ ISE YATIRIMCI TARAFINDAN ODENEN BEDELIN TAMAMININ GERI ODENECEGI TAAHHUDUNU ICERMESI VE GERCEGE UYGUN DEGERI UZERINDEN NAKDE DONUSTURULEBILIR NITELIKTE LIKIDITEYE SAHIP OLMASI GEREKMEKTEDIR. NITELIGI ITIBARI ILE BORCLANMA ARACI OLDUGU KABUL EDILEN SERMAYE PIYASASI ARACLARINDAN, YATIRIMCI TARAFINDAN ODENEN BEDELIN TAMAMININ GERI ODENECEGI TAAHHUDUNU ICEREN OZELLIKTEKI BORCLANMA ARACLARININ FON PORTFOYUNE DÂHIL EDILEBILIR.



FON KARSILASTIRMA OLCUTU







KARSILASTIRMA OLCUTU KARSILASTIRMA OLCUTUNUN ORANI (%) OLCUTUN BELIRLENMESINE ILISK. YONETIM KURULU KARAR TAR. VE SAY.



FON``UN KARSILASTIRMA OLCUTU %90 BIST GAYRIMENKUL Y.O. GETIRI ENDEKSI + %10 BIST- KYD REPO (BRUT) ENDEKSI ENDEKSI OLARAK BELIRLENMISTIR. 0 13.04.2026 TARIHLI 3369 SAYILI YONETIM KURULU KARARI